中国式私募股权投资:私募基金的创建与投资模式

开创了中国本土化私募股权投资理论的先河。中国私募股权投资业已经走过了照搬国外理论和投资模式、模仿国外操作的阶段，跨入了本土化创新的阶段。生机勃勃的中国式私募股权基金呼唤着中国本土化的私募股权投资理论。

刘兴业，现任中关村国盛基金管理公司董事长兼CEO、曾任中粮农业产业基金管理公司CEO、曾任复星集团副CFO、业务发展部总经理；曾任中信泰富（中国）投资公司董事、副总经理兼CFO；曾任中信集团中国国际经济咨询公司可行性研究部经理、总经理助理；中信产业信息公司总经理；中信永道会计师事务所董事；中信旅游总公司副总经理；哈尔滨工业大学管理学院研究生，锻压设备及工艺专业学士。

任纪军，投资公司副总裁，曾在中国社会科学院工业经济研究所从事产业研究、中国社会科学院研究生院经济学博士、曾就职轻工业部经济调节司、中国人民大学企业管理学士；著作有《私募股权资本》、《房地产投资基金》、《不动产经营》等。

前言

第一章 中国私募股权资本市场的低起点国情

第一节 国际通行的私募股权投资模式需要结合中国国情

第二节 中国缺乏针对中国国情的长期耐性资本

第三节 短期投机的投资模式缺乏可持续性

第四节 私募股权资本打造经济强国

第二章 私募股权投资的本质：积极的投资管理

第一节 低效率的私募股权市场不适于分散化投资

第二节 私募股权的积极投资管理

第三章 私募股权投资模式

第一节 利用投资模式构建基金战略

第二节 集中化战略

第三节 核心化战略

第四章 本土化的私募股权投资模式

第一节 本土化的私募股权投资模式：以弘毅为例

第二节 利用本土化投资模式形成本土基金的核心竞争力

第五章 基金的策划与筹备

第一节 初始基金结构设计

第二节 投资管理中心（有限合伙）设立

第三节 基金发起设想

第四节 筹备组的设立和预算

第五节 资金来源及开办费预算

第六章 基金企业注册地选择

第一节 概况

第二节 注册登记

第三节 注册资本要求

第四节 税收财政政策

第五节 投资本地项目奖励

第六节 人才引进措施

第七节 综合配套鼓励措施

第八节 外商投资股权投资基金相关政策

第七章 基金的资金募集

第一节 基金概念设计

第二节 潜在基金有限合伙人选择和尽职调查

第八章 基金的组建

第一节 组建基金管理有限公司

第二节 组建基金管理中心（有限合伙）

第三节 组建基金（投资中心（有限合伙））

第四节 银行开户