新威科夫操盘法》揭秘对冲基金不愿公开的交易策略
通过这套教程，威科夫先生为我们奉献了华尔街成功驾驭市场的交易理念、交易计划、交易方法和交易技巧。能否成功领悟并应用这一教程，取决于您花的时间、精力和您的资金能力，您所要达到的目标以及您为获取理想利润的努力过程。
直面市场本质的行为学交易系统，洞悉机构行为的价量分析先驱
l 主力资金（CM）行为模式是什么，控盘炒手如何误导大众投资者？
l 如何分析市场表面信息？如何利用供求分析确认市场表象给出的行情？
l 如何识别各个阶段的控盘力量？如何发现主力资金介入吸筹？或开始派发？
l 什 么是停止行为，怎么判断需求进入？什么是初次供应？如何识别超买超卖？
l 如何利用供求关系原理判断支撑和阻力的质量？
l 如何识别CM是否正在吸收阻力上的卖盘，并判断是否会突破？
l 如何利用“因果法则”预测目标价位，判断交易机会，进行风控管理，止盈收割利润？
作者简介 · · · · · ·
孟洪涛（Edward Meng），美籍华人，投资人，职业机构交易员。《期货日报》、《证券红周刊》签约作者。孟先生拥有康涅狄格州立大学（UCONN）金融和市场学硕士学位（MBA)，已从事证券交易20多年，先后供职于美银美林（Bank of America Merrill Lynch）资产管理部门、美国通用电气公司资产管理集团(GE CAPITAL)风控部门，曾任美国芝加哥商品交易所(CME)亚洲区特约讲师。
孟先生专注于中美股票、期货市场和美股期权市场，
主要研究成果是通过深解读盘口语言，成功地把市场内涵转化为K线图形，帮助交易员直观地理解每笔交易的内涵，从而更准确地把握趋势方向、关键拐点以及进行风险控制。
孟先生先后撰写了《威科夫操盘法》、《新威科夫操盘法》，翻译了威科夫的成名作《擒庄秘籍》（完整版），将华尔街大型对冲基金和职业机构成功驾驭市场近百年却极力隐藏的工具——威科夫操盘系统引入中国。鉴于《擒庄秘籍》写于20世纪30年代，其中的一些交易及操练方法已不适合这个时代，孟先生在完整呈现原著精髓的基础上，结合自己20多年市场研究和实战经验，撰写了《擒庄秘籍（精解版）》，通过更丰富A股现实案例、更详实的注解说明，为这本经典巨著注入全新的生命与色彩。孟先生还通过舵手汇“威科夫操盘手孵化平台”为读者答疑解惑，指导读者系统掌握威科夫方法。
目录 · · · · · ·
目 录
一章 聪明钱解读市场的工具是什么？ 1
一节 聪明钱的看盘顺序 2
二节 主力资金观察走势所遵循的原则 7
三节 供求关系 9
供求关系主导趋势的行为 9
供求关系和上涨趋势 10
供求关系和下降趋势 11
四节 支撑和阻力 12
供求关系在支撑上的应用：需求吸收供应 13
五节 如何识别供应和需求扩大 22
需求吸收了阻力的供应，并开始占上风 24
熊市中需求的扩大：恐慌抛售 26
六节 牛市中怎么看出供应开始扩大：交易高潮 28
七节 因果关系 30
趋势的形成和因果关系 30
抄到底之前耐心等待吸筹过程 32
短暂的准备过程 33
新威科夫操盘法
顶部供应增强 34
八节 努力和结果的关系 36
九节 交易量行为 37
量价基础：盘口 38
我们根据交易量能读出哪些市场信息？ 39
趋势中的交易量行为特征 40
交易量案例 41
形成顶部的交易量行为特征 44
十节 总结 45
二章 底部研究 47
一节 趋势怎么就到底了？ 47
二节 哪些市场行为可以判断熊市终止？ 49
初次支撑 51
恐慌抛售和自动回弹 52
二次测试 52
一阶段案例 53
三节 停止行为 56
四节 吸筹的二阶段：哪些市场行为
告诉我们吸筹结束和牛市开始？ 58
怎么观察吸筹？ 58
吸筹过程中的供求关系 58
主力资金迫使大众交易者出货的方法 60
二阶段案例（一） 61
二阶段案例（二） 67
五节 吸筹过程的第三阶段：
确认吸筹结束的市场行为是什么？ 68
六节 吸筹过程的第四阶段：进入牛市 70
强势出现（SOS ） 70
跳离震荡区之前的探索阻力 77
跳离震荡区（JOC）案例（一） 81
跳离震荡区（JOC）案例（二） 82
跳离震荡区（JOC）案例（三） 83
七节 吸筹过程的操作综合案例 85
吸筹过程较短 85
长期吸筹 89
底部的进场案例 94
鄂武商A，波段底部案例 96
鄂武商A，短线波段底案例 99
八节 震仓 102
震仓 102
震仓案例 104
普通震仓 106
九节 总结 108
新威科夫操盘法
三章 顶部研究 109
一节 主力资金的出货过程 110
牛市是怎样停止的 110
交易高潮 115
自然回落和二次测试 118
二节 派发的确认阶段 119
上冲回落（UT A D ） 120
弱势出现（熊市特征）（S OW） 121
三节 派发案例 123
交易高潮，二次测试，主力资金建出货支撑 123
急速下跌后的区间 133
2015 年中国股指案例，观察主力资金的离场策略
（制造临时支撑，引诱大众交易者追高） 136
没有交易高潮的派发 139
低位派发案例 141
市场自我否定行为的案例 143
头肩顶案例 145
上冲回落的派发模式 147
派发和破冰案例（一） 149
派发和破冰案例（二） 150
四节 总结 152
四章 持仓：洞察趋势的脉搏 153
一节 趋势的脉搏 153
二节 上涨趋势种的持仓和移动止损 171
案例（一）上影线的处理，吸收的判断 172
案例（二）回落量增，上影线的处理，移动止损 175
三节 下降趋势种的持仓和移动止损 176
案例（一）回弹50%，移动止损，死角突破 177
案例（二）下跌进入枯燥状态 179
四节 总结 180
五章 综合分析：进场，持仓，离场 183
超卖之后 183
熊市中Spring 的突破幅度更重要 184
面对阻力位的走势判断 186
JOC，上升通道，无需求回弹交易法 188
吸收行为，JOC，回落主因是无供应 189
需求背景下的50％回调 191
图七：冰线交易法 193
SOT，停止行为交易法 194
震荡区 195
震仓的作用 196
如何分析支撑上的供求关系 198
新威科夫操盘法
如何分析阻力上的吸收行为 200
如何使用相对强弱分析来选择股票 201
背景中弱势出现后如何判断顶部形成 205
震荡区间（TR）的短线交易 207
如何使用超卖线 209
阻力上出现供应后，跟随很重要 210
突破趋势通道后等待什么 211
为什么牛市反转要等待供应出现 212
什么是无需求回弹 214
Spring 失败和二次测试 215
如何判断是否在支撑进场 217
如何在趋势线通道交易 218
如何从细节看出需求或供应的力量 219
六章 综合分析结果 223
对市场时机的把握 223
熊市中的长下影线 225
破冰回测做空策略 227
二次测试与突破死角 228
低量测试确认SOS 2 3 1
吸收阶段 231
进场点：回落出现Spring 232
失败的JOC 二次测试 233
判断吸筹没结束的案例 234
供应不足，回落无力 234
下跌趋势终止 236
OK R：熊市信号 237
JOC 回测确认牛市特征 238
顶部的判断 239
回弹有跟随 240
阻力的判断方法 241
供应耗尽，JOC 出现 241
牛市初期交易量 242
下降停止行为 243
一目标后的停顿 244
需求继续控制市场 245
需求进场 246
Spring 失败 247
冰线突破 248
常用术语解释 251
后 记 267
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